Especialistas alertam que a saturação de produtos, a pressão por ativos da moda e o perfil de vendedores de investimentos podem levar a carteiras excessivamente complexas, comprometendo os objetivos financeiros dos investidores. O fenômeno, observado atualmente no mercado financeiro brasileiro, mostra que portfólios muito vastos podem não gerar os benefícios esperados.

A diversificação de ativos é considerada uma estratégia fundamental, sendo chamada de ‘o único almoço grátis do mercado financeiro’ por permitir mitigar riscos e buscar retornos consistentes. No entanto, pesquisas indicam que além de um certo ponto, a adição de novos ativos não melhora significativamente os resultados.

Segundo analistas, o excesso de complexidade pode levar a dificuldades de gestão, custos operacionais mais altos e até menor compreensão do investidor sobre sua própria carteira. Eles recomendam que os investidores foquem em estratégias mais simples e alinhadas com seus objetivos reais, evitando o ‘modismo’ de investimentos.

A complexidade excessiva em carteiras de investimentos, impulsionada pela saturação de produtos no mercado, ansiedade de investidores e perfil agressivo de consultores, pode comprometer metas financeiras em vez de beneficiá-las, alertam especialistas. O fenômeno, observado no atual cenário de mercado, mostra que portfólios demasiadamente diversificados nem sempre geram os resultados esperados.

Embora a diversificação de ativos seja considerada estratégia fundamental no mercado financeiro – frequentemente chamada de ‘único almoço grátis’ por reduzir riscos e buscar retornos consistentes -, especialistas destacam que existe um limite. A adição indiscriminada de novos produtos pode criar uma gestão ineficiente, com custos ocultos e dificuldade de acompanhamento.

Profissionais do setor ressaltam que muitos investidores acabam acumulando ativos da moda sem análise criteriosa, movidos por FOMO (medo de perder oportunidades) ou pressão de corretores. Essa abordagem, paradoxalmente, pode levar a menores retornos ajustados ao risco, já que a complexidade excessiva dificulta o rebalanceamento e a avaliação real do desempenho da carteira.